文章來源：中國華電集團有限公司 發布時間：2020-06-17
6月15日，中國華電成功發行5億美元高級永續5年內不可贖回境外債券，票面利率3.375%，最終認購倍數超過5.8倍。本次發行是3月份以來全球疫情蔓延后，中資企業在境外發行的首筆美元永續債，具有市場重要引領作用和借鑒意義。本次發行得到了投資者的高度認可，市場反應熱烈，賬簿質量、投資者分布、認購倍數均位于市場同類發行的前列。本次發行將在港交所上市并納入新興市場債券指數（EMBI）。
根據近期市場走勢特點，本次發行采取一天路演發行、當天簿記定價方式。6月15日，由中國華電相關負責人主持召開全球投資者電話會進行發行推介，與國際高質量投資者進行交流，充分展示了中國華電經營績效和發展成果。
定價當日宣布初始價格指引后，建簿過程動能強勁，宣布交易僅1個小時訂單規模即突破20億美元。在宣布最終價格指引時，訂單規模達到52億美元。最終定價收益率達到3.375%，較初始價格收窄57.5個基點，實現了17.5個基點的負發行溢價。本次發行在價格收窄幅度、負發行溢價水平、最終價格等方面均創造了今年市場多項紀錄。
本次發行受到國際投資者廣泛追捧，共超過100位國際投資者提供意向訂單，地域分布覆蓋香港、新加坡、馬來西亞、日本、卡塔爾、英國、德國、瑞士、以色列等全球多個國家和地區，投資者分布理想。
發行境外美元永續債是中國華電踐行“一帶一路”倡議的重大舉措，也是對國際資本市場的再一次成功探索。本次發行成功，再次向國際資本市場展示了中國華電卓越的市場影響力，對于樹立中國華電海外形象、密切與國際投資者深度合作、加快海外業務發展意義重大。
【責任編輯：趙藝涵】